作者uyulala (Neverending)
看板Fund
標題Re: [問題] 基金的分散性圖是什麼？
時間Thu Dec 12 18:21:27 2024
※ 引述《cevequ (魔法世界)》之銘言：
: 會問這個是因為最近用基富通的基金健檢
: 看到有新功能上線，切到其中一個「投資分布」的時候
: 發現底下有這張表，不過我是拿官網的圖來示意
: https://imgur.com/a/Kf9mcpL
: 上網搜尋分散性圖、分散係數、風險係數這些關鍵字
: 我只看到標準差、夏普值、Beta值這些
: 有看到在講相關係數的
: 但沒看到類似這種圖表的資料
: 而且裡面的算法我不知道要怎麼套用在基金上
: 去阿爾發的網站看
: 它也沒寫到這一部分的理解邏輯
: 所以這些基金相關係數是要用哪些資料來算？
: 這張圖表應該要怎麼解讀比較好
: 有人知道嗎？
相關係數的算法可參考下面:
資料來源
https://reurl.cc/1XepxV
其中相關係數的算式
https://i.imgur.com/Sjf57Wq.jpg
文中所舉5個點的計算例子
https://i.imgur.com/lhdqxRa.jpg
如果拿
元大美債1-3年這支ETF和
美元對台幣匯率來舉例,取每月第一個交易日的市值為:
ETF市值
30.65 30.94 31.06 31.51 31.68 31.66
31.97 32.1 31.78 31.74 31.35 32.06
美元對台幣匯率(資料來源:台新網銀)
30.839 31.289 31.583 31.952 32.463 32.373
32.508 32.741 32.003 31.81 31.92 32.571
按照上面的例子,用Excel拉表,可得相關係數為
0.9325,表示這
兩者高度相關.
https://i.imgur.com/0QEVCIK.jpg
所以你可以預期當
美元對台幣匯率相對低的時候,
元大美債1-3ETF也是相對低點.
圖表對照
https://i.imgur.com/xBzrlxB.jpg
或是現在網上也有直接的計算機,例如
https://miniwebtool.com/zh-tw/correlation-coefficient-calculator/
你把上面兩組數字輸入,一樣得到0.9325這個結果.
https://i.imgur.com/atls3cc.jpg
所以如果你要計算兩支基金的相關係數,比較粗略的方法就是取每月第一個值,
代入計算機去算.(你要取每天365*2個值也可以XD,越多越準~~)
祝計算順利
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 220.137.202.155 (臺灣)
※ 文章網址: https://webptt.com/m.aspx?n=bbs/Fund/M.1733998889.A.8F5.html
1F：推 cevequ: 跪了 謝u大 我消化一下 12/12 19:08
2F：→ uyulala: 其實用基金績效表比較一下看兩支基金的漲跌同不同步大概 12/12 19:18
3F：→ uyulala: 就可以看出來相關性了,不用算也沒關係XD 12/12 19:19
5F：→ uyulala: 剛查了一下,Excel的函數裡也有計算相關係數的,CORREL 12/12 20:29
※ 編輯: uyulala (220.137.202.155 臺灣), 12/14/2024 11:55:56
6F：→ uyulala: 把長債和短債的數據算相關係數,得到-0.0368 12/14 13:51
8F：→ uyulala: 相關係數為0時代表不相關 12/14 13:53
9F：→ uyulala: 所以配置這兩種標的有分散風險的效果 12/15 08:55