作者okokok0410 ()
看板Foreign_Inv
標題[請益] 17年 單筆投入 股債配置
時間Mon Feb 24 00:40:06 2025
近年來大家理財觀念越來越好
都知道買市值型大盤
單筆投入勝率高
尤其搭配股債配置
讓資金在週期內起伏更小更穩定
但也有一派認為年輕人不該配債
近日偶然拜讀了 綠角大的文章
投資週期從2008-2024
股債比是60:40
股（Vti Vgk vpl vwo)各15%
債（iei bwx)各20%
每年再平衡
結果17年間累計總報酬92.1%
雖然17年資產幾乎翻倍了
如果勝率是指本金沒有短少
那指數投資加股債配100%贏了
但17年來的物價 房價 通膨
有種看起來好像贏卻又沒有贏的感覺
是不是我忽略了什麼
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※ 文章網址: https://webptt.com/m.aspx?n=bbs/Foreign_Inv/M.1740328808.A.27B.html
1F：→ okokok0410: 就像中華隊好像贏了又沒有贏QQ 02/24 00:40
2F：→ daze: 2007/12的CPI 207.3，2024/12的CPI 313.689，17年間通膨51% 02/24 01:00
3F：→ daze: 92.1% 的確有贏。 02/24 01:02
4F：推 heavenbeyond: 你最大錯誤就是寧願相信綠角也不信巴菲特 02/24 02:58
5F：→ heavenbeyond: 你要不要看看照巴菲特說的，從2007全買標普五百指數 02/24 02:58
6F：→ heavenbeyond: ，到現在漲了多少？？？ 02/24 02:58
7F：→ heavenbeyond: 就算你2007買VTI在最高點約80，然後就遇到2008大崩 02/24 02:58
8F：→ heavenbeyond: 盤了，可是你持有到現在VTI約300，漲幅是375%！你賺 02/24 02:58
9F：→ heavenbeyond: 了275%！足足是什麼鬼股債配置92%獲利的3倍！！！ 02/24 02:58
10F：→ heavenbeyond: 3倍！！！不是多30%！！！是3倍！！！ 02/24 02:58
11F：→ heavenbeyond: 真心不懂，我是真心不懂你們年輕人為什麼寧願相信綠 02/24 02:58
12F：→ heavenbeyond: 角也不信巴菲特。 02/24 02:58
13F：推 sgxm3: 因為一般人沒有巴菲特的身家。他們會失業、會遭遇意外、另 02/24 06:50
14F：→ sgxm3: 一半可能財商堪慮。如果是在熊市時遇到就更精彩了。每人狀 02/24 06:50
15F：→ sgxm3: 況都不同，要配多少債請自行斟酌。要配0%是你的自由，但不 02/24 06:50
16F：→ sgxm3: 代表別人適合。 02/24 06:50
17F：推 sopi: 股債配不是綠角發明的。另外主要目的是讓你股市崩盤時還可以 02/24 07:19
18F：推 sopi: 待在市場用的 02/24 07:19
19F：推 Oalnenya: 股票部位25:25:25:25的配置每年再平衡，參考上一篇daze 02/24 08:13
20F：→ Oalnenya: 大的均值回歸半衰期概念，除非每個區域股票資產真的有 02/24 08:13
21F：→ Oalnenya: 均值回歸，而且週期真的短到只有一年，不然搞這麼複雜 02/24 08:13
22F：→ Oalnenya: 就是瞎忙，最後輸一個不用算配比、不用再平衡簡單的VT 02/24 08:13
23F：→ Oalnenya: 。我認為這種區域間的興衰週期最少是十年以上，每個區 02/24 08:13
24F：→ Oalnenya: 域平均拆分後每年再平衡會嚴重拖累積效。想投資全世界 02/24 08:13
25F：→ Oalnenya: 股市，除非有非常強烈的個人信仰，不然不要學綠角那套 02/24 08:13
26F：推 pwseki206: 綠角是因為本業(眼科醫師?)薪資夠高可以用低回報換，一 02/24 09:34
27F：→ pwseki206: 般受薪階級要靠每月3000定期定額財富自由呢，難如登天 02/24 09:35
28F：→ pwseki206: 不過巴菲特也沒有全梭哈下去，新聞不是常抱巴郡現金部 02/24 09:35
29F：→ pwseki206: 位富可敵國(物理)、給一般人的建議還是要有些短債部位 02/24 09:36
30F：推 icelaw: 資產五百萬台幣以下 可以不配債 02/24 11:29
31F：推 HiuAnOP: 我聽一個很喜歡喝可口可樂的老人說買90% VOO, 10% 短期 02/24 12:34
32F：→ HiuAnOP: 債卷 02/24 12:34
33F：→ HiuAnOP: 你參考看看 02/24 12:35
34F：推 YuntechBill: 忽略風險與機率問題 02/24 13:27
35F：→ YuntechBill: 推文與留言都以結果論圍繞討論 02/24 13:27
36F：→ YuntechBill: 今天使用綠角投資法的人 02/24 13:27
37F：→ YuntechBill: 一定是希望減少風險 02/24 13:27
38F：→ YuntechBill: 不要遇到美國大蕭條 02/24 13:27
39F：→ YuntechBill: 你自己想～如果你存了大半輩子 02/24 13:27
40F：→ YuntechBill: 大盤etf 遇到大蕭條怎麼辦 02/24 13:27
41F：→ YuntechBill: 我喜歡生命投資法，但我也知道 02/24 13:27
42F：→ YuntechBill: 如果我遇到股災中股災王 02/24 13:27
43F：→ YuntechBill: 那我報酬一定輸綠角 02/24 13:27
44F：推 Radiomir: 重點是要抱得住, 理論回測再強, 只要抱不住還是沒用... 02/24 15:46
45F：→ Radiomir: 此時就得配置部分債券或現金, 以克服你那抱不住的心魔. 02/24 15:46
46F：推 alan86819: 巴菲特能年化18%是因為週期投資+槓桿 一般人就乖乖買 02/24 17:27
47F：→ alan86819: 大盤年化8-10%而偶爾加個信貸槓桿 等年紀大再來股債配 02/24 17:27
48F：→ alan86819: 置 這輩子就差不多夠用了 02/24 17:27
49F：推 aria0520: 假設一套策略 放著會慢慢從1變100 但遇到黑天鵝會歸0 02/24 23:06
50F：→ aria0520: 做了風險管理後的策略 會慢慢從1變5 遇到黑天鵝會剩0.8 02/24 23:08
51F：→ aria0520: 生命週期前段 我永遠會選第一種策略 YOLO 02/24 23:09
52F：→ aria0520: 歸0後 再拿出一個1重新開始就好 02/24 23:09
53F：→ aria0520: 但當你已擁有很多 不再能忽視失去 就是時開始風險配置了 02/24 23:12
54F：→ aria0520: 要做100的風險配置策略 首先你要先達到100 02/24 23:13
55F：→ max70937: 你忽略了綠角那個配置只是舉個例子，文中也有說明這配置 02/24 23:28
56F：→ max70937: 並不是他推薦的，也不是他自己的配置，為何要用其中一個 02/24 23:28
57F：→ max70937: 例子就去否定他的整體資產配置概念呢？ 02/24 23:28
58F：推 AssKisser: 推薦你看一本書 看完就懂了 ‘諾貝爾經濟學獎得主的獲 02/25 08:48
59F：→ AssKisser: 利公式’ 02/25 08:48
60F：推 rmna: 17年總報酬只有92有點驚人 02/25 10:40
61F：推 calvincock: 巴菲特推薦一般人的操作方式 and 巴菲特自己投資 e 02/25 11:52
62F：→ calvincock: tf 的方式 這是兩個完全不同的概念 也太多人搞錯了 02/25 11:52
63F：→ calvincock: 吧… 02/25 11:52
64F：推 ketter: 現在多頭你這樣想 空頭的時候滿手股票你想法就不一樣了 02/25 13:55
65F：推 icelaw: Hi 現在還想持股90%嗎，可是今天債券大漲啊 有後悔嗎cc 02/25 23:28
66F：推 aria0520: 我比較驚訝在海投板也有拿一天波動到處報喜的板友 02/26 00:28
67F：推 mikazukitw: 配債不只是降低波動，用配息穩定的ETF能補上通膨對現 02/26 18:47
68F：→ mikazukitw: 金流的影響，比較能長抱，00970B這類的，再投入大盤 02/26 18:48
69F：→ mikazukitw: 長期下來報酬不差 02/26 18:48
70F：推 SuGK: 配債是怕你低點存到高點，然後要退休碰到2008年崩盤吧 02/27 14:24
71F：推 beagle2001: 17 年還沒翻倍，以前很單純時可能會滿足這個績效，現 02/28 21:33
72F：→ beagle2001: 在看了會昏倒 02/28 21:33