我把中钢的历史价格拿出来看 从1998/8-2008/8 共10年 120个月 为简化起见 假设每月做一次 用上月收盘价做为起始价 本月收盘价做为结算价 其中每年七月不承作 因为避开除权除息 如果结算价高於起始价*履约比例(如120% ) 则投资人被迫现金结算 只能拿回履约价*股数+利息 损失(该月上涨幅度和履约比率差距)*股数-利息 比如说 该月中钢上涨25% 履约比例20% 利息0.5% 那本月少赚了4.5% 如果履约比例设为125% 没有一个月中钢上涨超过25% 如果履约比例设为120% 共有三个月中钢上涨超过20% 超过部分分别是4.7% 2.3% 1.1% 如果履约比例设为115% 共有七个月中钢上涨超过15% 超过部分分别是9.7 7.3 6.1 4.8 3.8 2.9 0.6 如果履约比例设为110% 共有15个月中钢上涨超过10% 等明天看F大的利息报价後再来算一下 ※ 引述《merage (九州gogo!!)》之铭言： : 附上buy call的图, 也就是券商端的获利图 : 获利 ╱ : │ ╱ : │ ╱ : │ ╱ : │ ╱ : │ ╱ : ────────┼──────────── 股价 : x │ ╱34+x : ----------│----╱ : │ 34 : 我觉得要麻烦请举出实际例子来看, : 履约价几趴, 天期几天的时候, x 为多少 : 只能设10几趴, 只要两根停板就被强迫履约了 : (1) 中钢今天收盘34.20来看, 假如我设28天期, 30%履约价的话, 请问券商x报价为 ? : (2) 时间回溯到520, 中钢收盘价54 : 假如我设28天期, 30%履约价的话, 请问券商x报价为 ? : 假如我设56天期, 30%履约价的话, 请问券商x报价为 ? : 假如我设28天期, 15%履约价的话, 请问券商x报价为 ? : 假如x不够大的话, 我也想跟o大一样站在买方.. : 另外请问各位高手, : 券商有券在手的时候可以借券给投资人收利息,(融券来源) : 请问散户有类似的借券予人的管道吗? --

※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc) ◆ From: 220.134.46.244